5月16,美国4月零售销售数据公布,零售销售增长强劲,提振了市场对美联储加息的预期。数据公布后,当日美元指数攀升至2018年高点93.63,美国10年期国债收益率跳升至2011年以来的最高点。
受此影响,当日,黄金价格遭遇大幅下挫,美国6月合约期货黄金价格更是跌破了1300美元/盎司重要关口。5月18日,亚洲时段上述合约收盘于1287.8美元/盎司;美元指数收盘于93.43。NTL FCStone分析师Edward Meir表示:“美元走强是一个重要因素,特别是对于黄金来说。”
不过,对于国内的贵金属行业从业者来说,近年来快速发展的互联网黄金理财市场将很快结束野蛮生长的混乱局面。近日,正值互联网金融企业开启备案之际,中国人民银行金融市场司印发《互联网黄金业务暂行管理办法(征求意见稿)》(以下简称《管理办法》),对市场上争议较多的互联网黄金业务进行整顿和规范。
乱象丛生
近年来,互联网黄金这一线上理财模式迅速崛起,银行、互联网、传统企业等先后入局。据不完全统计,市面上一共有百余家互联网黄金理财平台在为投资者提供买卖黄金、黄金生息的产品。业内人士普遍认为,央行此次新规是金融强监管的体现。
中国人民大学重阳金融研究院高级研究员董希淼指出,互联网黄金市场之前比较混乱,良莠不齐。不少互联网平台在没有任何基础的情况下,私自开办了所谓互联网黄金业务和贵金属业务等,违规向大量投资者来推销,甚至产生了一些骗局,令不少投资者损失惨重。
“实际上,包括黄金业务在内的贵金属业务,专业性很强,跟国际市场联系紧密,需要具备专业知识。并不是适用于市场的所有投资者,央行此次进行规范,有利于维护正常的金融秩序,更好地保护投资者利益。”黄金盈家总裁杨文童接受《华夏时报》记者采访时表示。
事实上,央行金融市场司起草下发《互联网黄金业务暂行管理办法(征求意见稿)》,为互联网黄金业务设置了多条红线,包括互联网机构资质、投资者保护、信息披露等诸多方面。这是互联网黄金业务诞生以来的首份监管规则。
由于我国是世界上最大的黄金生产国和黄金消费国,互联网黄金业务自诞生以来,虽然在很大程度上解决了民间沉淀黄金流动性较差的难题,改善了中小型用金企业借金难、借金贵的现状。但是,互联网黄金一直游离于监管的边缘。这使得黄金、白银等贵金属投资领域问题多多。
尤其是在披上了互联网金融、互联网理财的外衣后,波及范围更广、迷惑性更强、涉及金额更大。而且,除了个别几家大型互联网黄金平台外,不少中小型平台尚未建立资金第三方监管的相关机制,投资者资金存入账户平台后,在缺乏完善的风控体系和严格的外部监管机制之下, 各类风险因素逐步加大。
“黄金市场一直比较特殊,一方面黄金是一种实体材料,用来做首饰和工业方面的原料,另一方面黄金拥有很强的金融货币属性,央行对金融货币属性这一块一直有非常严格的监管政策,此次文件最主要的还是从金融的角度,防止互联网企业将黄金作为一种金融工具来开展相关交易和结算业务。”黄金盈家总裁杨文童接受《华夏时报》记者采访时表示。
严格账户管理
据了解,在此次央行征求意见稿中,多条红线显示出监管趋严的态势:互联网机构不得提供任何形式的黄金账户服务;不得提供黄金清算、结算与交割等服务;不得提供黄金产品转让服务;不得将代理的黄金产品转给其他机构实行二级或多级代理。与此同时,委托互联网机构代理销售其开发黄金产品的金融机构,应具备上海交易所银行间黄金询价市场做市商资格(含尝试做市商);不得向风险承受能力不足的投资者销售黄金产品。金融机构应对互联网机构的资质负责,互联网机构注册资本不应低于3000万元人民币,且必须为实缴资本。
“相比互联网金融行业来说,互联网黄金的行业监管迎来的更早一些,也代表这个行业从国家层面对黄金创新行业的认可和支持。此次新规是国家在对金融行业严管的同时,还肯定了互联网黄金对经济发展的促进作用,也决意将行业纳入监管,推进行业健康发展。”黄金盈家总裁杨文童接受《华夏时报》记者采访时表示。
据不完全统计,目前国内的互联网黄金平台不足100家,而形成一定规模、有一定影响力的仅20多家,整体来看,目前互联网黄金的规模不算大。但是从黄金交易的角度来看,它可能是中国参与人群较广的行业,因为黄金交易包括实物黄金、期货、黄金ETF等。
盛世黄金执行总裁接受《华夏时报》采访时表示,由于黄金具有高抗通胀性和很强的保值性,一直是投资者尤其是高端人士资产组合中的重要组成部分。央行发布新规,对于互联网黄金行业来说是一个积极的信号,通过进一步的明确规则,规范互联网黄金行业的环境,为行业未来向好发展奠定基础。
事实上,互联网黄金萌芽于2013年,2015年开始进入快速发展阶段,而真正的引起社会广泛认知则是2017年。
“黄金盈家”认为,新规对投资者会带来一些影响,如果互联网黄金无法持续投资,会影响到投资者的收益率;对提供互联网黄金服务的公司业务也会带来一些冲击,很多企业不得不转型。此外,征求意见稿提高了互联网机构的实缴资本门槛,大幅降低机构跑路给投资者带来的风险,同时也令被代理的金融机构成为连带责任人,加强了对黄金业务信用的背书。
而当前其运营公司为上海黄金交易所综合类会员,拥有上海黄金交易所席位互联网平台,这个全国唯一的一个国家级的黄金交易所。以黄金盈家为代表的互联网黄金平台,这类有交易所综合类会员资格的平台仅有四家,分别为黄金盈家、存金钱包、买金呗、黄金管家、(其B+轮融资方深圳市众恒隆实业有限公司是上海黄金交易所综合类会员)。对于当前对监管条例意见稿,几家平台也是热烈欢迎,对于互联网黄金未来发展更是看好。
